本报记者 李昆昆 李正豪 北京报道

　　近日，天星数科（原“小米金融”）方面表示，天星金融APP已于2020年12月20日停止新用户在其平台购买互联网存款产品。

　　儒均资本合伙人薛又轩接受《中国经营报》记者采访时表示，监管不希望中小银行通过互联网巨头异地吸储，因为互联网吸储，就是拼高息揽储，银行负债端成本上升了，势必资产端被迫要投高风险资产。记者就此事求证天星数科相关业务负责人，截至发稿，对方尚未予回复。

　　被迫下架存款产品

　　天星数科公告称，根据监管部门近期对于互联网存款业务的表态及行业趋势，与银行等合作伙伴沟通之后，在保障相关用户权益的情况下，天星金融APP已于2020年12月20日停止新用户在该平台购买互联网存款产品，相关产品只对已购买的用户可见，已购买相关产品的用户不受影响。未来，天星金融将一如既往地合规经营，密切关注并遵循相关监管政策。

　　记者了解到，互联网存款产品是银行通过第三方互联网金融平台销售的存款产品，购买渠道和窗口来自平台，产品和服务来自银行，且大部分存款产品来自地方中小银行。

　　薛又轩告诉记者，互联网公司的存款产品，使中小银行贷款资产质量长期会越来越恶化，假如出现挤兑，特别是出现大规模的线上挤兑，小银行没有能力管理好流动性。

　　“另外，这些巨头收了上架费、导流费、利息分润费等，直接垫高了吸储的成本，属于全国跨区域的无序竞争，扰乱区域金融市场正常的经营秩序。”薛友轩称。

　　盘古智库高级研究员江瀚接受《中国经营报》记者采访时称，中小银行其实本身因为受到属地的限制，经营难度大压力也大，再加上网点也比较少，所以就想到了通过互联网来拉存款。他亦认为，下架产品其实更多是因为风险。“互联网存款对于整个银行业来说的确是拉高了成本，银行之前本地吸储的成本是相对较低的，活期存款利率很低，一旦异地吸储之后存款利率会高很多，对于整个银行来说，系统性风险会增加。”

　　此外，江瀚表示，对于大多数互联网存款的提供者来说，互联网存款虽然能够弥补中小银行网点较少，没有办法跨区域经营的压力，但是同样由于这些中小银行本身的风险控制能力较差，如果它们通过互联网大规模发行这种所谓高利息的理财产品，实际上是将自己的风险完全由互联网的形式扩散了出去。

　　“所以看似是创新的互联网存款，其背后有着巨大的互联网风险。这也是为什么我们看到互联网存款的问题显得这么严重的原因，大家在看到互联网存款的时候也都是感觉这几乎不用脑子太多地考虑，只要根据利率从高到低排，因为既然是存款产品的话，有国家存款保险制度兜底，根本不需要太过于担心，这实际上就是互联网存款最大的风险所在。”江瀚说。

　　行业竞争激烈

　　不只是天星数科，据媒体报道，2020年12月18日，蚂蚁已将其互联网存款产品下架，称将根据监管部门对于互联网存款行业的规范要求下架相关产品，只对已购买产品的用户可见，持有产品的用户不受影响。随后，度小满金融、腾讯理财通、携程金融、京东数科等多家平台相继表示下架互联网存款产品。

　　谈及以后有无可能会放开互联网存款产品，薛又轩称不大容易。“监管只有越来越紧，短期内放松的概率几乎为0。”

　　记者了解到，前阵小米数科刚刚对外宣布品牌升级为天星数科，称将用数字科技为实体企业、金融机构的转型升级以及个人消费者提供金融服务。从小米到天星，除了名字的更迭之外，天星数科更想对外传达战略上的聚焦。未来，天星数科将战略最重要的发力点落在了产业金融上，这是基于小米产业链资源以及小米5G+AIoT战略的通盘考虑。

　　中南财经政法大学数字经济研究院执行院长盘和林接受《中国经营报》记者采访时表示，面对目前的宏观经济环境，他认为该行业最大的问题在于资产资质。“2019年的经济下行压力影响了许多企业的生产经营，2020年上半年的疫情更是让企业的收入承压，而这就让互联网金融的需求端和供给端流动性均承载着巨大的压力，信贷资产规模和质量都有所下降，坏账率有上升的势头。”

　　盘和林认为，对比京东数科、360数科等互联网金融公司，天星数科起步较晚，但发展很迅速，具体业务包含钱包、保险等，还与国际金融机构IFS开启了海外的战略合作，可以说是互联网金融领域的新兴力量。

　　与其他几家相比，天星数科更加具有供应链金融的特色，这得益于其拥有的庞大产业链和近几年在供应链金融、产业数字化领域的实践，未来将会在供应链金融方面对实体企业提供更大的帮助。

　　“我认为互联网金融公司面临的瓶颈，首要的就是资产资质问题，企业经营状况导致资质下降，流动性承压，能否渡过这个难关，继续发挥互联网金融小而精的特色，是摆在该行业未来发展壮大道路上的重要障碍；另一个瓶颈就体现在监管方面，监管的严格程度以及对互联网金融的态度，再加上监管科技的发展情况，也都制约着互联网金融行业本身的发展。”盘和林说。